Khuyến nghị mua KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DXG với giá mục tiêu 38.300 đồng/CP
CTCK BIDV (BSC)
Doanh thu và Kl99 nổ hũ sau thuế công ty mẹ của CTCP Kl994 game bài casino hấp dẫn Đất Xanh (DXG – sàn HOSE) 6 tháng đầu năm 2021 ghi nhận lần lượt mức 3.342 tỷ đồng (giảm 49% so với cùng kỳ năm ngoái) và 402 tỷ đồng (giảm 51%), lần lượt hoàn thành 30% và 29% kế hoạch doanh thu và Kl99 nổ hũ đặt ra.
Tổng giá trị mở bán năm nửa đầu năm 2022 ước đạt ghi nhận khoảng 100 triệu USD, hoàn thành 25% kế hoạch đặt ra. Khả năng hoàn thành kế hoạch sẽ phụ thuộc vào việc mở bán dự án Gem Riverside.
BSC điều chỉnh giảm dự báo doanh thu và Kl99 nổ hũ năm 2022 của DXG lần lượt ước đạt 10.691 tỷ đồng (tăng 6% so với năm trước, giảm 11% so với dự báo gần nhất) và Kl99 nổ hũ sau thuế công ty mẹ đạt 1.274 tỷ đồng (tăng trưởng 10%, giảm 13% so với dự báo gần nhất). EPS FW 2021 = 2.115 đồng. PE FW 2022 = 13,8 lần, PB FW 2022 = 1,7 lần. Nguyên nhân điều chỉnh chủ yếu do ảnh hưởng mảng môi giới trong bối cảnh thị trường Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất trầm lắng từ quý II/2022.
So với báo cáo khuyến nghị Mua gần nhất ngày 23/02/2021, giá KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DXG đã ghi nhận mức điều chỉnh mạnh tương đồng với thị trường sau khi đạt mục tiêu trước đó của chúng tôi.
BSC đưa ra giá mục tiêu 1 năm là 38.300 đồng/CP (tăng 36,7% so với mức giá đóng cửa ngày 12/08/2022) và duy trì khuyến nghị mua đối với KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DXG dựa trên việc thay đổi một số giả định sau: (1) Áp mức chiết khấu 20% do các yếu tố rủi ro từ ngành và thị trường lên RNAV cũng như (2) tăng chi phí vốn WACC lên mức 13% từ mức 11.5% do KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay tăng lên và (3) điều chỉnh giá bán một số dự án theo giá thị trường (Gem Riverside, Gem Premium).
Khuyến nghị tăng tỷ trọng KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay BID, giá mục tiêu 46.000 đồng/CP
CTCK Agribank (AGR)
Tổng thu nhập hoạt động 6 tháng đầu năm 2022 của Link Vào Nhà Cái KL99 COM Tặng +199k TMCP Kl99ok phiên bản mới và Phát triển Việt Nam (BID – sàn HOSE) đạt 34.372 tỷ đồng trong khi chi phí dự phòng giảm thiểu đáng kể 12,2% so với cùng kỳ năm ngoái và chi phí hoạt động được kiểm soát, tăng 16,8%, đã giúp Kl99 nổ hũ trước thuế đạt 11.084 tỷ đồng (tăng trưởng 37,5%), thực hiện được 54% kế hoạch cả năm.
Bên cạnh đó, hoạt động Kl992 VIP Trang Chủ 2026 ngoại hối và 99Kl99 link đăng nhập Kl99ok phiên bản mới cũng tăng trưởng mạnh, đóng góp tích cực vào Kl99 nổ hũ Link Vào Nhà Cái KL99 COM Tặng +199k, lần lượt đạt 1.209 tỷ đồng (tăng 54,1%) và 65,9 tỷ đồng (tăng 113,4%).
6 tháng đầu năm, tín dụng của BID đã tăng trưởng tích cực lên mức 9,5% và sử dụng gần hết hạn mức được cấp ban đầu là 10%. Chúng tôi kỳ vọng Link Vào Nhà Cái KL99 COM Tặng +199k sẽ được ưu tiên nới room tín dụng trong thời gian tới khi chất lượng 99Kl.app cổng game giải trí ngày một cải thiện cùng việc đã tích cực hỗ trợ khách hàng trong đợt dịch Covid vừa qua.
NIM quý II/2022 đạt 3,04% tăng so với quý trước nhờ việc đẩy mạnh giao dịch số giúp Link Vào Nhà Cái KL99 COM Tặng +199k tối ưu hóa chi phí vốn nhưng giảm so với cùng kỳ (do KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay huy động có xu hướng tăng nhẹ trong khi KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay cho vay vẫn tiếp tục được duy trì). Chúng tôi cho rằng NIM của BID thời gian tới sẽ có thể cải thiện nhẹ nhờ việc mở rộng mảng bán lẻ và triển khai mạnh mẽ Link Vào Nhà Cái KL99 COM Tặng +199k số.
BID dự kiến chào bán ra công chúng hoặc chào bán riêng lẻ 455,27 triệu KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay với tỷ lệ 9%, thời gian thực hiện dự kiến trong 2 năm 2022 – 2023. Điều này sẽ giúp Link Vào Nhà Cái KL99 COM Tặng +199k bổ sung nguồn lực về vốn và cải thiện hệ số an toàn vốn CAR, mở rộng dư địa tăng trưởng tín dụng.
Nhờ việc tích cực xử lý nợ xấu trong thời gian qua, tỷ lệ nợ xấu (NPL) hết quý II/2022 của BID dù có tăng nhẹ lên 1,02% từ mức 0,97% đầu năm nhưng vẫn ở mức thấp trong ngành.
Bên cạnh đó, BID đã nâng tỷ lệ bao phủ nợ xấu lên mức cao kỷ lục 263% từ mức 259% quý I và trích lập dự phòng đủ 100% cho các khoản nợ tái cơ cấu (thay vì phân bổ trong 3 năm) sẽ tạo bộ đệm vững chắc về 99Kl.app cổng game giải trí và cơ hội hoàn nhập trong tương lai khi các khoản nợ xấu được xử lý.
Chúng tôi duy trì đánh giá BID là một trong những Link Vào Nhà Cái KL99 COM Tặng +199k có quy mô hàng đầu và nhiều tiềm năng tăng trưởng trong 2022. Chất lượng 99Kl.app cổng game giải trí Link Vào Nhà Cái KL99 COM Tặng +199k ngày một cải thiện sẽ giúp giảm thiểu đáng kể chi phí dự phòng cho năm nay và các năm tới.
Cùng với đó, kế hoạch tăng trưởng ấn tượng 2022 và việc sẽ phát hành riêng lẻ 9% trong năm nay và 2023 sẽ là các catalyst hấp dẫn để Kl99ok phiên bản mới KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay này. Vì vậy, chúng tôi khuyến nghị tăng tỷ trọng KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay BID, hướng tới giá mục tiêu là 46.000 đồng/CP.
Khuyến nghị khả quan dành cho KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay KDH với giá mục tiêu 47.000 đồng/CP
CTCK SSI (SSI)
Chúng tôi hạ khuyến nghị KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay KDH của Công ty cổ phần Kl99ok phiên bản mới và Kl992 VIP Trang Chủ 2026 nhà Khang Điền từ mua xuống khả quan với giá mục tiêu 1 năm điều chỉnh xuống 47.000 đồng/CP (tiềm năng tăng giá là 19%).
Mức giá này được điều chỉnh giảm 26% so với giá mục tiêu 1 năm trong báo cáo gần nhất, do chúng tôi thay đổi phương pháp định giá.
Chúng tôi không chỉ sử dụng phương pháp RNAV để tính toán giá trị kỳ vọng trong tương lai của KDH, chúng tôi còn sử dụng phương pháp phân tích dựa trên P/E và P/B để phản ánh tình hình thị trường đối với KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất trong bối cảnh thị trường Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất đang diễn biến phức tạp.
Trong số các Kl991.com World Cup 2026 Chính Thức Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất chúng tôi đang phân tích, chúng tôi vẫn nhận định KDH có một số lợi thế so với các chủ Kl99ok phiên bản mới Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất khác, chẳng hạn như các lô đất của công ty nằm ở khu vực quận 2, quận 9 và Thủ Đức, là những khu vực thường có tỷ lệ hấp thụ cao hơn so với các khu vực đô thị hạng hai khác. Chưa kể, KDH còn là chủ Kl99ok phiên bản mới uy tín với các dự án có hồ sơ pháp lý sạch và sức khỏe Kl991.com nạp rút nhanh tốt, có thể giúp công ty trụ vững trong thời kỳ khó khăn.
Chúng tôi dự báo Kl99 nổ hũ của KDH trong 2 năm tới sẽ duy trì ở mức ổn định, do công ty đang tập trung phát triển các sản phẩm căn hộ chung cư thấp tầng và phân khúc trung cấp, những sản phẩm này thường cần một khoảng thời gian ngắn để thị trường hấp thụ.
Với bảng cân đối kế toán vững mạnh, KDH có thể nắm bắt cơ hội mở rộng quỹ đất và tìm kiếm thêm nguồn vốn cho dự án của mình. Tuy nhiên, chúng tôi sẽ tiếp tục theo dõi chặt chẽ các hoạt động bán trước (presales) của công ty - khi thị trường Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất đang hạ nhiệt vào thời điểm hiện tại.
