ACBS: Khuyến nghị mua KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DXG

Nguồn : ACBS- CTCK ACB

Ngành : Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất

Download : baocaocapnhatdxg_LGWW.pdf

Do quá trình phê duyệt dự án dự kiến sẽ tiếp tục kéo dài nên chúng tôi dự phóng tốc độ tăng trưởng của CTCP Tập đoàn Đất Xanh (mã DXG) chậm hơn trong năm 2019 với doanh thu thuần ước tính là 5.185 tỷ đồng (tăng 12% so với năm trước) và Kl99 nổ hũ sau thuế của cổ đông công ty mẹ là 1.298 tỷ đồng (tăng trưởng 10%) nhờ tăng trưởng của mảng dịch vụ Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất và ghi nhận doanh thu từ dự án Opal Garden tại TP.HCM và các dự án khác tại tỉnh Quảng Ninh và Quảng Nam...

Ngoài ra, DXG có thể lên kế hoạch chuyển nhượng 28,65 triệu cổ phần tại CTCP Kl99ok phiên bản mới Dầu khí Nha Trang – công ty sở hữu dự án 172ha tại Cam Ranh cho LDG. Tuy nhiên, vì LDG là công ty liên kết của DXG nên Kl99 nổ hũ từ giao dịch này sẽ được ghi nhận vào Kl99 nổ hũ sau thuế chưa phân phối thay vì vào doanh thu Kl991.com nạp rút nhanh.

Vì DXG phát triển các dự án và cung cấp dịch vụ Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất trên toàn quốc giúp công ty giảm bớt rủi ro thị trường ở một số khu vực như TP.HCM và Hà Nội và do giá KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay đã giảm 16% kể từ báo cáo cập nhật vào tháng 8/2018 nên chúng tôi nâng khuyến nghị từ giữ sang mua với giá mục tiêu năm 2019 là 30.203 đ/cp, sử dụng phương pháp định giá từng phần.

Chúng tôi cho rằng nhu cầu lớn ở phân khúc vừa túi tiền, giá KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay đang ở mức hấp dẫn và khả năng niêm yết công ty con - CTCP Dịch vụ Web Tổng Nhà Cái 99Kl99 Giải Trí Bậc Nhất Đất Xanh (DXS) - sẽ là những yếu tố hỗ trợ giá KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay trong năm nay.