BVSC: Khuyến nghị mua dành cho KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DGW
Nguồn : BVSC - CTCK Bảo VIệt
Ngành : Phân phối - Bán lẻ
CTCP Thế giới số (DGW – sàn HOSE) gần đây đã công bố Tài liệu ĐHĐCĐ năm 2022, công bố các kế hoạch Kl992 VIP Trang Chủ 2026 chính cho năm 2022 và 99Kl.app mobile mới nhất năm 2021; nhìn chung sát với dự báo hiện tại của chúng tôi.
Chúng tôi lạc quan với kết quả Kl992 VIP Trang Chủ 2026 quý 1/2022 của DGW, dự báo doanh thu thuần tăng 34,8% so với cùng kỳ năm trước lên 6.751 tỷ đồng và Kl99 nổ hũ ròng tăng vọt 87,3% lên 200 tỷ đồng.
Các động lực chính: (1) Nhu cầu mạnh mẽ đối với các sản phẩm ICT, bao gồm: laptop, điện thoại di động và thiết bị văn phòng trong bối cảnh COVID-19 tái diễn gần đây; (2) Tiềm năng mở rộng thị phần vững chắc của Xiaomi và Apple; và (3) BLN mở rộng đáng kể dựa trên động lực cung - cầu thuận lợi.
Với giá KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay hiện tại, DGW đang giao dịch hấp dẫn ở mức P/E dự phóng 13,2x (năm 2022) và 11,4x (năm 2023), cho mức tăng trưởng kép Kl99 nổ hũ ròng bền vững giai đoạn 2021-24 là 19,1% tính trên mức nền cao của năm 2021 là 568 tỷ đồng (tăng 147,8% so với cùng kỳ năm trước). Duy trì khuyến nghị Outperform và giá mục tiêu (TP) theo Phương pháp Chiết khấu dòng tiền là 148.195 đồng/KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay (Upside: 25,9%).
