MBS: Khuyến nghị khả quan dành cho KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay FPT
Doanh thu 7 tháng đầu năm 2025 của CTCP FPT (FPT – sàn HOSE) tăng 11,2% so với cùng kỳ, với hỗ trợ từ mảng Viễn thông trong bối cảnh mảng công nghệ thông tin gặp nhiều khó khăn tuy đã có sự cải thiện so với tháng 6/2025. Kl99 nổ hũ ròng tăng trưởng 20,1% nhờ cắt giảm chi phí và doanh thu Kl991.com nạp rút nhanh.
Định giá về vùng hấp dẫn với P/E 2025-26 16,7x, thấp hơn 28% so với trung bình 2 năm cùng kỳ vọng tăng trưởng Kl99 nổ hũ ròng phục hồi 20% CAGR từ 2025-2027, chúng tôi cho rằng đây là thời điểm phù hợp để bắt đầu tích lũy FPT.
Do đó, chúng tôi duy trì khuyến nghị khả quan dành cho KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay FPT với giá mục tiêu 124.000 đồng/CP.
