BSC: Khuyến nghị mua KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DRI

Nguồn : BSC - CTCK BIDV

Ngành : Cao su tự nhiên

Download : baocaocapnhatdri_ZNWX.PDF

Chúng tôi tiếp tục duy trì khuyến nghị MUA KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DRI với mức giá mục tiêu 15.700 đồng/cp, upside 22,6% so với mức giá đóng cửa ngày 12/6/2017.

Theo đó, BSC ước tính doanh thu 2017 của CTCP Kl99ok phiên bản mới Cao su Dak Lak (mã DRI) sẽ đạt 610,5 tỷ đồng (tăng 52% so với năm trước) và Kl99 nổ hũ sau thuế ước đạt 101 tỷ đồng, tương ứng EPS 2017 vào khoảng 1.311 VND, sau khi loại trừ 5% quỹ khen thưởng phúc lợi.

BSC cho rằng sự khác biệt đáng kể về các yếu tố cơ bản của DRI so với các Kl991.com World Cup 2026 Chính Thức cao su khác, cùng với kế hoạch thoái vốn của công ty mẹ là các điểm nhấn Kl99ok phiên bản mới nổi bật cho KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DRI trong trung và dài hạn. Rủi ro Kl99ok phiên bản mới lớn nhất liên quan đến giá bán cao su, đã được chúng tôi phản ánh bằng các giả định thận trọng về giá bán trong nửa cuối 2017.

Tại ngày 12/6, KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay DRI đóng cửa tại mức giá 12.800 VND/cp, tương ứng với mức tăng mạnh 20,7% kể từ ngày công bố báo cáo DRI lần đầu của BSC. Mức giá này tương đương P/E forward = 10x, hấp dẫn so với mức P/E của ngành là 14x ( đã trừ quỹ khen thưởng phúc lợi.