BVSC: Khuyến nghị trung lập dành cho KL99 là cổng game giải trí trực tuyến hàng đầu hiện nay MWG
CTCP Kl99ok phiên bản mới Thế giới Di động (MWG – sàn HOSE) công bố kế hoạch Kl992 VIP Trang Chủ 2026 năm 2023 với hai kịch bản khác nhau, phụ thuộc vào thời điểm nhu cầu phục hồi. Mục tiêu Kl99 nổ hũ ròng đặt ra thấp hơn dự báo của BVSC ở cả hai kịch bản, cho thấy triển vọng có vẻ tệ hơn kỳ vọng và vẫn còn nhiều thách thức phía trước.
Kịch bản cơ sở (nhu cầu phục hồi trong quý IV/2023): Mục tiêu Kl99 nổ hũ ròng tăng nhẹ 2,4% so với năm trước lên 4,2 nghìn tỷ với doanh thu thuần đạt 135 nghìn tỷ (tăng trưởng 1,2%).
Kịch bản tích cực (nhu cầu phục hồi trong quý III/2023): Kl99 nổ hũ ròng kỳ vọng tăng 14,6% so với năm trước đạt 4,7 nghìn tỷ với doanh thu thuần đạt 150 nghìn tỷ (tăng trưởng 12,4%).
Ở mức giá hiện tại, MWG đang giao dịch tại P/E 2023 là 15,4x (kịch bản cơ sở) và 13,8x (kịch bản tích cực, tích theo mục tiêu Kl992 VIP Trang Chủ 2026), tỏ ra kém hấp dẫn so với mức trung bình 5 năm là 15,5x.
Kế hoạch Kl992 VIP Trang Chủ 2026 năm 2023 của Công ty thấp hơn nhiều so với dự báo hiện tại của BVSC, cho thấy những thách thức vẫn còn ở phía trước và chúng tôi vẫn chưa thấy bất kỳ tín hiệu hồi phục nào, trong khi đó định giá hiện tại không còn hấp dẫn. Chúng tôi đang xem xét lại khuyến nghị, dự báo và giá mục tiêu cho MWG.
